Обзор проекта YFI
Фактически, он работает как платформа объединенной доходности. Т.е. пользователи Yearn Finance могут максимизировать свои инвестиции с помощью автоматического перемещения средств между другими децентрализованными протоколами кредитования, такими как Compound, dYdX, Curve или Aave.
Используя Yearn Finance, ваши активы меняют свою точку приложения в зависимости от изменения ситуации на различных лендинговых платформах, всегда принося тот максимальный доход, который технически возможен на данный момент.
Если сравнивать очень грубо, то это такой арбитраж для поставщиков ликвидности.
Как это работает?
Протокол развернут на Эфириуме, на платформу вносятся стейблкоины стандарта ERC-20. Далее, ваши средства могут использоваться в других DeFi -приложениях, в которых протоколом Yearn Finance будет найден самый высокий процент.
Таким образом, все стейблкоины, которые вы храните в пуле ликвидности Yearn, будут ротированы в программы с самыми высокими процентными ставками (как правило, это платформы Compound или AAVE). Поиск осуществляется алгоритмом, который автоматически находит приложение с наиболее оптимальной прибылью.
При этом в сети взимается очень небольшая комиссия.
Т.е. все достаточно просто и удобно, чем-то напоминая агрегатора 1inch, подробный разбор которого мы делали относительно недавно.
Вознаграждения пользователи получают в виде специальных токенов типа Ytoken, в соответствии с вашими депозитами: если вы введете USDT, то получите YUSDT, если DAI, то вы получите YDAI, и так далее.
В самом начале стратегия протокола была очень простой, поскольку ему нужно было только найти и подключить средства в DeFi с наибольшим процентом прибыли. Однако, когда все больше людей начали использовать Yearn Finance, эта стратегия перестала работать. Причина состояла в том, что если в приложение DeFi поступает огромное количество активов, то процент вознаграждения автоматически уменьшается, чтобы соответствовать потоку входящих средств.
Using Yearn
Thanks to a feature called 'zap', it's extremely easy to deposit into any vault with almost any token.
Here's how it works:
First, Connect your wallet using the button at the top right corner. Multiple types of wallets are supported, but most people use MetaMask, which can be downloaded for free as a Chrome extension or through the Apple and Android app stores. Make sure that your wallet is connected to the Ethereum network.
Yearn is multi-chain
Our products are currently on Ethereum, Fantom, and Arbitrum with more to come.
Click on this button to select the network you would like to interact with:
If you already have the required token for the vault that you would like to deposit in:
- Select the vault that you would like to deposit into.
- Enter the amount of tokens you want to deposit into the vault. If you are depositing ETH, make sure you have enough ETH left over to pay for future transactions that you might need to make.
- Click 'Approve' or 'Deposit' button, depending on if you have previously approved
- Your wallet will ask you to confirm the transaction. This will take about 3 minutes, but you can speed it up by paying a higher gas fee to the network. If your transaction gets stuck, see this guide on speeding up or cancelling the transaction.
- When your transaction succeeds, you will see your deposited balance in the vault's interface, which should appear at the top of the vault list.
When you're ready to withdraw:
- Select the vault that you would like to withdraw from. Click the "Withdraw" tab
- Enter the amount you want to withdraw, or click 'Max' to withdraw the entire balance.
- Click 'Withdraw'
- Your wallet will ask you to confirm the transaction. See step 4 above for more details.
- When your transaction succeeds, the tokens will show up in your wallet again
If you don't have the required token for the vault that you would like to deposit in:
This can be a common occurrence, because many of Yearn's vaults generate yield by using Curve Finance liquidity provider (LP) tokens, which are acquired through depositing into a Curve pool.
So for instance, if you would rather deposit into the ibJPY vault instead of the ETH vault, and accept the additional risk that comes with the curve pool and an ETH derivative (stETH) in return for higher yield, but you only have ETH in your wallet, your ETH will need to be converted to a ibJPY token before it is accepted in the vault.
Thankfully, due to Yearn's 'zap' feature, this can all be done in the same transaction as your deposit. Here's how it works using the ibJPY vault as an example:
NOTE: Zapping a token into a vault will require more transactions than depositing the native token. This means you will be paying more in gas and potentially lose value to slippage when the token is swapped or deposited into a pool. Yearn limits slippage to 1% and the transaction will fail if slippage exceeds that, in which case you will have to swap or deposit the tokens manually. See our zap section for more details.
- Select the ibJPY vault
- Click the dropdown box by the 'Approve' or 'Deposit' button
- Select which token you would like to be converted into ibJPY. It will only display the tokens that are in your wallet.
- Enter the amount of tokens you would like to deposit and click 'Approve' or 'Deposit' depending on whether or not you have previously approved the token.
- Confirm the transaction through your wallet. See step 4 in the section above for more details.
- When your transaction succeeds, you will see your deposited balance in the vault's interface, which should appear at the top of the vault list.
When you're ready to withdraw:
- Select the ibJPY vault
- Click the dropdown box by the 'Withdraw' button
- Select which asset you would like to receive upon withdrawal. Your options will be the ibJPY, ETH, BTC, DAI, USDC or USDT
- Enter the amount you want to withdraw, or click 'Max' to withdraw the entire balance.
- Confirm the approval if needed, and then approve the withdrawal transaction.
- When your transaction succeeds, the tokens will show up in your wallet again
Customization
Personalize your Yearn experience with customizations, in Settings.
Slippage Tolerance
Change your slippage preferences to one of three preset options listed. Learn more about slippage here
Themes
View Yearn.Finance with community-created themes or create a custom theme to suit your style.
Tools to track your funds
If you would like to see how your USD balance changes while your assets are in a vault, connect your wallet to zapper.fi or a similar portfolio tracking product. This is also the easiest way to tell how much profit the vault has made for you.
Your balance WILL NOT increase continuously. Profit will be distributed to your share of the vault when the harvest() function is called, which happens on a fluctuating basis.
Earn YFI With Yearn Finance
This text is written for information purposes only and never constitutes a call to action. All financial transactions carried out by you are made at your own risk. The Guarda editorial staff reminds you of the riskiness of all kinds of speculation on all kinds of financial markets.
What Is Yearn Finance?
Yearn.Finance has become one of the most popular players in the DeFi ecosystem. It is a yield aggregator that provides automated growing strategies for farmers and liquidity providers.
How Can I Get YFI Tokens?
There are 3 ways to earn YFI tokens:
- The first method involves adding a mixture of about 98%-2% DAI and YFI to the Balancer protocol. In the future, this can be exchanged for BAL (Balancer protocol) tokens instead. Then these BAL markers are deposited in YGov in exchange for YFI.
- The second method involves depositing a stable coin in annual financing. It is then automatically converted to a similar number of tokens, which can be used to earn YFI tokens.
- The third method involves depositing a mixture of YFI and yCRV on the Balancer exchange. This is exchanged for BPT (Balancer pool) tokens. Then they are deposited in YGov to acquire YFI tokens.
How To Buy YFI Tokens?
- If you want to buy YFI tokens on a decentralized exchange without creating an account/KYC, you can use Uniswap or Balancer.
- If you want to use a centralized exchange, you can use exchanges like Poloniex and CoinEx to buy YFI tokens.
Distinctive Features Of YFI Token
Yearn Finance platform provides the opportunity for crypto holders to participate in Yield Farming by interacting with DeFi-protocols. Farming on a blockchain is similar to the usual planting of seeds in the ground for their multiplication.
To harvest from the DeFi platform yearn.finance, you need to bet on a cryptocurrency. YFI tokens are distributed among platform participants as a reward.
Step-By-Step Guide Of Earning YFI Token
Section 1: Earn
- So, we’ll start, perhaps, with the most fundamental part — buying ERC-20 tokens. In our case, it will be ETH. In order for us to get ETH on your wallet, you need to open your Guarda Wallet (on any digital device) and go to the Buy tab, where you specify the amount you need in your currency and pay with your VISA or Mastercard.
- The next one is to go to yearn.finance website, where you’re going to see this panel.
We have 6 categories, each is responsible for its own function. Let’s now talk about each one of them:
- Dashboard: Get a quick glance at how your portfolio is growing while invested in yearn’s products.
- Vaults: Vaults follow unique strategies that are designed to maximize the yield of the deposited asset and minimize risk.
- Earn: Earn performs profit switching for lending providers, moving your funds between dydx, Aave, Compound autonomously.
- Zap: Zaps help you save on gas fees. Zap directly into or out of Curve pools from the base assets.
- Cover: Get cover for insurance risks with Nexus Mutual from yinsure.finance
- Stats: Get a quick glance at how yearn’s vaults are performing.
3. Once you have purchased ERC-20 tokens, you need to tie your wallet with Yearn Finance. In order to do this, you need to go to the Yearn Finance website, and after choosing the Vaults category, connect a compatible wallet to the app.
The team is working on an update for our extension in Google Chrome, which will soon allow us to experience the DeFi farming. We will notify everyone as soon as the relevant updates are made.
Our application is developed in accordance with high technical standards and follows the latest trends in development by creating our own technologies. Our software allows us to maintain full control and provide a high level of security, so we research in detail the Wallet Connect technology, which interacts with any dApps that we try to avoid for the safety of your funds. Once our analytics department reaches a verdict that this technology is fully secure, we will implement it and allow you to leverage your assets to interact directly with DeFi pools.
4. So, connection to them is made through Web 3.0 wallets. Firstly, you have to click on the Connect your wallet button, where you need to select a compatible wallet and send your funds from Guarda to the one presented on the Yearn Finance website.
5. When your wallet is connected, you can deposit any of these stablecoins. Yearn will get you the highest yields for your coins by shifting your coins between popular pools
You may also check the best available rates by the link stats.finance (link located at the bottom of the page) where you can see:
- APY daily/weekly/monthly
- Deposit amount
- Amounts currently supplied
6. Okay, as for now, we’re going back to the “Earn” page and looking for a token to deposit in. We are going to take DAI as an example.
So, for now, if we want to enter the yearn.finance pool with DAI, we click on the dropdown. In the dropdown, we can enter any numerical value you want for your investment, or we can select a percentage of your balance.
7. Once you have made a deposit, Yearn (algorithmically) will allocate your investment into one of three pools. Then, it will withdraw funds from one protocol, and make a deposit to the other in an automated mode, as soon as the algorithm sees the interest rate change. Yearn will automatically select the most profitable pool for you and allocate your investments.
8. The same principle applies to all other pools, you get tokens back, which correspond to your degree of ownership. In order to get them, you have to click on the claim button
Section 2: Vault
Vaults form strategies to operate the most profitable strategies for Yield farming and minimize all kinds of risks. It was built so that the community cooperates and develops new stratagems to extract the most profitable way to invest their money.
Roughly speaking, Yearn Vaults are pols of funds with an associated strategy to achieve the highest return on investment.
Что такое Yearn Finance (YFI) в DeFi, и как он работает?
В этом году криптовалюты и блокчейн-проекты достигают новых высот в росте и стоимости. Yearn Finance, более известный как YFI или Yearn.Finance, является одним из токенов ERC-20, демонстрирующих массовый рост цен и превышает стоимость биткойна более чем в $25000 за токен. Тем не менее, он остается довольно неизвестным, несмотря на его феноменальный результат в своих проектах и видении.
Итак, если вы ищете ответ на вопрос “Что такое yearn finance и как он работает”, эта статья именно то, что вам нужно, чтобы полностью понять его концепцию и процессы, которые в нем задействованы.
- Что такое Yearn Finance
- Как работает Yearn Finance?
- Ретроспектива Yearn Finance
- Как работает токен YFI?
- Токен управления YFI (H3)
- Общие заблокированные средства в YFI
Что такое Yearn.Finance?
Yearn Finance – это протокол кредитования децентрализованных финансов с открытым исходным кодом (DeFi), основанный на блокчейне Ethereum. Он работает как платформа объединенной доходности, чтобы максимизировать инвестиции пользователя, автоматически перемещая его средства между протоколами кредитования DeFi, такими как Compound, Dydx, Curve или Aave.
На данный момент Yearn является одним из самых популярных децентрализованных проектов DeFi в крипто. YFI – это родная криптовалюта Yearn.finance. В отличие от биткоина, YFI – это токен управления, который может похвастаться автономным протоколом.
Это означает, что пользователи платформы имеют право голосовать за направление протокола, которое больше всего подходит под их намерения. На данный момент YFI является одним из крупнейших токенов на базе Ethereum, приоритетом которых является yield farming.
Как работает Yearn.Finance?
Yearn.Finance предназначен для автономного перемещения средств пользователей к самым прибыльным проектам, находить протокол, предлагающий наилучшую годовую доходность в процентах (APR). Это считается революционным прорывом в DeFi из-за потенциально высокой доходности параллельно со стейблкоинами.
Можно считать Yearn.Finance децентрализованной кредитной платформой, которая позволяет пользователям вносить в протокол стейблкоины ERC-20, такие как DAI, USDC, USDT, TUSD или SUSD. В обмен на них пользователи получают эквивалентное количество yToken. Таким образом, технически монета YFI ничем не отличается от любого другого токена ERC-20. Но вместо того, чтобы кредитовать внесенные стейблкоины в какой-либо конкретный протокол, платформа Yearn Finance автоматически переключает токены в протокол с самой высокой доходностью, чтобы максимизировать прибыль пользователя.
Если сравнивать YFI и другие токены, то он обладает лучшей автоматизацией и гибкостью, чего никогда раньше не было в блокчейне. А знаете, что самое лучшее? Сеть взимает только небольшую плату, внесенную в пул платформы, которая затем распределяется между держателями токенов YFI в качестве дивидендов.
Ретроспектива Yearn Finance.
Андре Кронье основатель популярного протокола DeFi Yearn. Хотя этот протокол был запущен только в июле 2020 года, он уже добился значительной любви в крипто сообществе. В начале сентября родной токен платформы, монета YFI, даже достигла пиковой стоимости примерно в $44000.
Первоначальная цель платформы исходила из того, что Кронье управлял деньгами для друзей и семьи. Он искал способ заставить стейблкоины работать в прибыль. В то время самыми популярными протоколами были Aave,Fulcrum, Compound и dYdX. Кронье вручную проверял эти протоколы, чтобы увидеть, какой из них предлагает лучшую годовую процентную доходность (APR).
Чтобы избежать ручного перемещения токенов и постоянной оплаты за газ, он закодировал несколько смарт-контрактов, которые будут делать расчеты за него. Затем он написал итерации для yToken. Эти yToken могли высчитывать средний APR и передвигаться туда, где предлагают лучшую доходность.
Впоследствии это стало основой yearn.Finance, которым Андре изначально пользовался сам, и только со временем открыл его другим. Увеличение числа пользователей положительно сказалось на протоколе. Все потому, что каждый раз, когда пользователь что-либо делал, смарт-контракты проверяли, не требуется ли перебалансировка. Более высокая частота взаимодействий приводила к большим сдвигам между протоколами. А чем больше сдвигов, тем выше будет отдача.
В настоящее время Yearn в совокупности дает лучшую доходность, чем любой из своих источников отдельно. Концепция относительно проста – протокол отправляет большое количество капитала в место с наибольшей доходностью.
Как работает YFI токен?
YFI – это родной токен платформы Yearn.Finance. Если по-простому — это токен управления, позволяющий пользователям голосовать за решения, которые влияют на Yearn.
Токен управления YFI (H3)
YFI – это ERC20-токен, используемый для всех управленческих действий на платформе, например для голосования по об обновлению/изменению протокола. На сегодняшний день существует только 30000 монет YFI, которые были созданы и распространены в полном объеме.
Чтобы участвовать в протоколе, пользователи должны сначала застейкать свой YFI в контракте управления. Затем они получают право голоса и процент от протокольной прибыли за каждый из продуктов Yearn через регулярные интервалы. Чтобы забрать вознаграждение, пользователи должны проголосовать, и как только они проголосуют, их токены YFI будут заблокированы на три дня, то есть они не смогут отменить стейкинг актива.
Общие заблокированные средства в YFI (TVL)
В первую очередь, TVL представляет собой долларовую стоимость всех токенов, заблокированных в смарт-контракте в децентрализованном кредитном проекте. При анализе TVL у YFI большая часть ограниченного предложения (29968 монет) уже поступила в обращение. Таким образом, успех токена был отмечен рекордно высокой ценой в $43873 в середине сентября 2020 года, когда его TVL в родительском протоколе вырос до более чем $676 млн. Как покупательское настроение росло, YFI/USD взлетал, курс YFI вырос более чем на 13,0000%. В итоге YFI теперь является первой криптовалютой, которая стоит больше, чем биткоин (BTC) за токен.
Для чего используется продукт yEarn?
Yearn.Finance имеют несколько функций и услуг, которыми пользователи могут пользоваться прямо сейчас. Компонент протокола yEarn позволяет пользователям вносить любые стейблкоины: DAI, USDC, USDT, TUSD, sUSDи другие. И затем Yearn ищет платформы DeFi, которые дают самую высокую доходность.
В ранние дни именно это и стремился сделать Кронье: перемещать стейблкоины в лучшее место для их увеличения по мере изменения условий.
Со временем обновления и улучшения безопасности протокола сделали Earn более сложным. Поэтому с ростом пользователей yEarn пытается тщательнее оценивать распределение ресурсов, а не просто сваливать все активы в одном месте. Распределение постоянно меняется, потому что другие пользователи постоянно входят и выходят из пулов ликвидности.
Yield Farming
Yield farming стал популярным после того, как общественность осознала потенциал стейкинга крипто активов для пассивной доходности. В протоколе yEarn yield farming криптоактивы перемещаются параллельно в погоне за пулом ликвидности, предлагающим лучший APY из недели в неделю. Это означает также и переход в более рискованные пулы время от времени.
В июне 2020 года размещение стейблкоинов (USDT, USDC, DAI или TUSD) в пул Y принесло примерно 896% годовой процентной доходности (APY). На данный момент более $650 миллионов криптоактивов застейканы в пуле Y. Таким образом, это делает его одним из лучших источников дохода в децентрализованном финансовом секторе.
Для чего используется Vaults?
Vaults – одна из главных составляющих Yearn.Finance. Он является механизмом, который временно удерживает прибыль заинтересованных сторон. Затем эта прибыль распределяется между держателями YFI, как только общая стоимость достигает или превышает $500 тысяч. Прибыль распределяется в виде токенов yCRV.
Vaults представляет собой пулы средств, которые следуют определенным стратегиям. Их использование помогает членам сообщества совместно работать над созданием стратегий, определяющих наилучший протокол доходности. Vault позволяет держателям монет YFI использовать любой актив в качестве ликвидности. Ликвидность используется в качестве обеспечения, а обеспечение управляется на безопасном уровне, чтобы избежать дефолта. Затем протокол заимствует стейблкоины и заставляет их работать на одном из фармингов. Затем он реинвестирует заработанные стейблкоины.
Чем Yearn Finance отличается от других криптовалют?
Yearn Finance работает аналогично другим кредитным платформам. Он позволяет пользователям вносить в протокол любые стейблкоины ERC20, такие как DAI, USDC, USDT, TUSD или SUSD, и получать эквивалентное количество yTokens (т. е. yDAI, yUSDC, yUSDT, yTUSD и ysUSD). YTokens похожи на любой другой токен ERC20. Базовый стейблкоин затем становится доступным для кредитования.
Вместо того чтобы кредитовать стейблкоины в какой-либо конкретный протокол, платформа Yearn Financeавтоматически переключает токены в протокол с самой высокой доходностью, чтобы максимизировать прибыль пользователей.
Сеть взимает небольшую плату за внесение в пул платформы, и может быть доступна только держателям токенов YFI.
Насколько стабильна экосистема Yearn.Finance?
Цель Yearn.Finance всегда были долгосрочная устойчивость и симбиоз финансов. Его создатель Андре Кронье изначально спроектировал экосистему так, чтобы она способствовала участию и оптимизировала совместные настройки. В целом компания изначально создана не для обогащения, а для общего заработка и улучшения всех систем, задействованных на благо всех участников и держателей монет YFI.
«Yearn это по сути система, приносящая прибыль. Он выгоден с самого первого дня, и он окупал все расходы, которые у меня возникали, и именно поэтому я не чувствовал никакой необходимости присвоить себе какие-либо токены, я был счастлив играть по тем же правилам, что и все остальные»
В настоящее время рыночная капитализация YFI составляет более $700 млн при объеме торгов $300 млн в сутки. В то же время более 29 тысяч YFI активно торгуются на 151 активном рынке.
Большинство экспертов сходятся во мнении, что yearn.Finance очень устойчив, потому что прибыльность очень высока. Доходность высока главным образом потому, что YFI поддерживается спекулятивным энтузиазмом к протоколам с программами добычи ликвидности. Причина, по которой “фермеры” могут получать “доходность” (yields) в трехзначных и более высоких процентах, заключается в том, что спекулянты продолжают покупать новые токены на биржах. Это означает, что спекулянты платят за “урожай” (yields), который “фермеры” получают в более простой концепции.
Какие трудности и риски у YFI?
Хотя YFI в настоящее время является пионером в области DeFi yield farming, это не единственная такая платформа. Недавно на рынке появилось несколько (часто сомнительных) форков YFI и новые агрегаторы yield фарминга, такие как APY. Finance и платформы управления активами, такие как Set V2. Это может создать новые проблемы для yearn.finance в условиях конкуренции внутри отрасли.
Кроме того, текущие доходы от yield фарминга будут колебаться, и они не будут длиться вечно. Существует множество переменных, которые могут заставить общественность перестать покупать новые токены и сосредоточиться на тех, которые имеют стабильную ценность. В конце концов, это приведет к более низкой отдаче. Эксперты и крипто энтузиасты выражают надежду, что запуск запланированных Yearn продуктов страхования, обмена, кредитного плеча и ликвидации может разнообразить потоки доходов YFI и обеспечить опционную ценность для держателей.
На данный момент YFI остается одним из самых невероятных достижений в области децентрализованного управления. Протокол создал большое, разнообразное и увлеченное сообщество людей, которое очень заинтересовано в успехе yEarn. Кроме того, лидерство Кронье и разнообразие продукции Yearn впечатляют.
Важно помнить, что YFI все еще находится на стадии разработки. Это означает, что нет никаких гарантий успешного результата или того, что токен YFI останется ценным.
Yearn.Finance – это публичный проект с открытым исходным кодом, и любой может решить имитировать протокол и его концепцию. За год yearn столкнулся со многими подражателями. Однако не многие обладают собственной технологией, которая дает Yearn.Finance преимущество перед конкурентами.
Ценность токена YFI в основном связана с сообществом вокруг yEarn и отражает доверие людей к протоколу и людям, стоящим за ним. Это делает его непредсказуемым и в высшей степени спекулятивным.
Какое будущее у Yearn Finance?
Проект Yearn Finance пользуется огромным интересом с момента его запуска. После того как токен YFI пересек отметку в $40000 в течение нескольких месяцев после его создания, многие говорили о нем «лучше, чем биткоин».
Характер и эффективный протокол, вот что дает такую эффективность Yearn. По этой причине пользовательская база платформы, скорее всего, будет продолжать расти в ближайшие годы. Особенно учитывая, что Кронье объявил о новом Deriswaps, который скоро будет выпущен, и о предстоящем партнерстве Yearn и Cream. Его цель – сосредоточиться на основных продуктах кредитования и левериджа, и продуктов, которые повышают доходность с помощью левериджа.
Намерение Кронье “заглушить” DeFi для обычного человека оказалось выигрышной стратегией, которая запустила славу Yearn до небес. Его усилия по упрощению процесса и обеспечению лучшего пользовательского опыта стимулировали массовое принятие и рост YFI.
Несмотря на то, что стратегия yearn фарминг предполагает высокий уровень риска, протокол сумел сбалансировать его и обеспечил отличную доходность в этом году при относительно ограниченном риске.